Apresentação do Presidente do Cofeci, João Teodoro, no Corretor Global edição Brasília 2012.

1. Perspectivas para o
mercado imobiliário
João Teodoro da Silva
Presidente do COFECI
Agosto de 2012

2. Perspectivas para o mercado imobiliário
Cenário Nacional
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3. Perspectivas para o mercado imobiliário
BRASIL – Perspectivas econômicas 2012
Politica macroeconômica consistente Robustez
Sistema financeiro sólido Credibilidade
Colchões de liquidez Confiança
Efeitos da crise internacional Reduzidos
Inflação em 2012 (4,95%) Menor que
2011
Crescimento do PIB 2012 (2,18%) Menor que
2011
(fonte: BACEN)
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4. Perspectivas para o mercado imobiliário
Arcabouço da política econômica
Três pilares: Controle da inflação
Responsabilidade fiscal
Câmbio flutuante
O sucesso desse arcabouço traz:
Aumento de renda per capita
Redução da desigualdade
(fonte: BACEN)
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5. Perspectivas para o mercado imobiliário
(fonte: BACEN)
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6. Perspectivas para o mercado imobiliário
PIB da indústria no 1ºT/12 = 0,1% (fraca demanda externa +
concorrência dos importados)
PIB construção no 1ºT/12 = 3,3%
Taxa ocupação empregos na construção = >6,9% (Jan-Abr)
Contratações (Jan a Maio 2012): 169.700 trabalhadores = aumento
8,3% sobre 2011
Abril 2012 = 3,3 milhões com carteira assinada
Fonte: IBGE / Ana Maria Castelo (FGV)
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7. Perspectivas para o mercado imobiliário
Expectativa de vida em 1960: 48 anos
Expectativa de vida em 2010: 73 anos!
SALTO DE 25 ANOS
Consequências:
Aposentadoria cada vez mais tardia
Custos com saúde e previdência aumentam
Brasileiro terá de trabalhar mais para manter o benefício
Será preciso priorizar a segurança financeira
Amplia-se a base habitacional (imóveis ocupados por mais tempo)
Serão necessárias 23,5 milhões de moradias nos próximos 13 anos
(fonte: IBGE/Folha de SP/Secovi SP)
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8. Perspectivas para o mercado imobiliário
Brasil = lugar seguro para investir
Sétima maior economia do mundo
Mercado interno aquecido
Disponibilidade de crédito imobiliário de longo prazo
Mudanças demográficas (migração classes D / E para C)
Aumento da renda familiar
Baixas taxas de desemprego (previsão: 6,7% em Dez/2012)
Investidores estrangeiros que acham o Brasil o melhor lugar para seu
dinheiro
Em 2011 ......................... 4.4%
Em 2012 ......................... 18.6%
(fonte: DCI – 23.03.12)
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9. Perspectivas para o mercado imobiliário
Ingresso de investimento direto aumenta sobre demais tipos de
capital
(fonte: BACEN)
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10. Perspectivas para o mercado imobiliário
Financiamento Poupança - Histórico
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11. Perspectivas para o mercado imobiliário
Programa Minha Casa, Minha Vida
Renda Familiar até R$ 1.600; R$ 3.200; R$ 5.400.
1,7 milhões de novas moradias já contratadas
3,0 milhões de novas moradias até fins de 2014
(Fonte: CEF-Presidencia)
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12. Perspectivas para o mercado imobiliário
Mercado paulista: afetado pela desaceleração da
economia
Em 2011, número de imóveis vendidos foi o menor desde 2006
Bancos reclamam da falta de “funding” para imóveis
Fundos provêm da poupança, que não cresce ao ritmo de
mercado
Construtoras reduzem ritmo de obras
Estima-se que haja ajuste nos preços, após euforia em 2010
(fonte: DCI – 23.03.12)
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13. Perspectivas para o mercado imobiliário
 Índice IMOB da BM&F Bovespa reduziu-se em 17% (Jul11-Jun12)
 Estimativa da ABECIP: oferta de crédito deve aumentar 20% em
2012
 Crédito imobiliário atual = 4,8% do PIB
 Deve passar de 5% em 2012
 Deve chegar a 11% em 2014
OBS.:No Chile é 15% do PIB; nos EUA é 70% do PIB
 AFIRE: em 2012 o Brasil será o segundo melhor mercado p/
investidores, desbancando a China.
(fonte: DCI – 23.03.12)
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14. Perspectivas para o mercado imobiliário
Case: Brookfield
Lançamentos Q1/2012...........R$ 380 M ......... Queda de 18.5% sobre
Q1/2011
Vendas Q1/2012.......... R$ 795 M ......... Alta de 24,6% sobre
Q1/2011
Case: MRV (baixa renda)
Aumento no lucro líquido de 19,8% sobre 2010
15,7% sobre 2011
Setor espera melhores lucros
Desova do excesso de obras pela euforia de 2010
Entrega de projetos menos rentáveis até Dez/2012 (custos estouraram)
Aprimoramento das obras (redução de custos e de terceirização)
(fonte: Valor Economico – SP – 16.04.12)
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15. Perspectivas para o mercado imobiliário
Preços médios/m2
Distrito Federal R$ 8.254
Rio de Janeiro R$ 7.991
São Paulo R$ 6.448
Recife R$ 5.288
Belo Horizonte R$ 4.872
Fortaleza R$ 4.518
Salvador R$ 3.618
Média nacional ...................... R$ 6.594
Fonte: FipeZap – Maio/2012
BRASIL: 2011 = 1332 empreendimentos residenciais = 168.552
unidades
Preço mediano: R$ 4.630 / m2
Fonte: Revista Setor Imobiliario, Jul12
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16. Perspectivas para o mercado imobiliário
PROBLEMAS
Escassez de mão de obra qualificada
Rescisão unilateral de contratos
Atrasos na montagem
Entregas e instalações não concluídas
Vícios de qualidade (defeito nos produtos)
Fornecimento parcial do material comprado
Descumprimento dos valores pré-estabelecidos
Não cumprimento da oferta (propaganda enganosa)
(fonte: Jornal da Tarde – SP – 16.04.12)
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17. Perspectivas para o mercado imobiliário
Apesar disso, a tendência para 2012 é de estabilidade
Queda de vendas não é unanimidade (bolsões de ajuste nos preços)
Alto déficit habitacional (cerca de 10 milhões de unidades)
Eventos esportivos mundiais no Brasil (2014/2016)
Garantias legais vigentes
Aumento da renda familiar continua
BB tem estoque de R$7,7 B e pode ultrapassar R$12 B em
financiamentos
(fonte: DCI – 23.03.12)
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18. Perspectivas para o mercado imobiliário
Novidade: Auto-hipoteca dispara e financia dívidas
Empréstimo usa o imóvel como garantia e cresce mais rápido que o crédito imobiliário
Responde por 5% (R$ 4 bilhões) do crédito imobiliário anual
Projeção : em 5 anos alcançará 25% do volume anual
Taxa de juros Prazo Valor
1,29 a 1,76% a.m. 70 a 180 meses 50 a 70% valor imóvel
+ TR ou IPCA
10,69% ..................... Cartão de crédito
8,34% ..................... Cheque especial
2,90% ..................... Crédito direto ao consumidor
3,84% ..................... Empréstimo pessoal bancos
8,26% ..................... Empréstimo pessoal financeiras
1,50% ..................... Consignado (folha servidores)
(fonte: Gazeta do Povo – PR – 16.04.12)
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19. Perspectivas para o mercado imobiliário
=> ABECIP: Caderneta de Poupança/CEF deverá financiar R$100B
em 2012
=> Valor total a ser investido = aproximadamente R$200B
=> Algumas construtoras grandes deverão se reestruturar (custos X
resultados)
Ritmo de crescimento será inferior a 2011 (é normal)
Desaquecimento após forte expansão entre 2005/2010
Ajuste dos valores de mercado (inflacionados pela demanda
anterior)
Crescimento voltará a ser moderado em 2013
(fonte: DCI – 23.03.12)
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20. Perspectivas para o mercado imobiliário
Cenário
Internacional
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21. Perspectivas para o mercado imobiliário
Cenário internacional
Estados Unidos – Crescimento econômico melhora no
curto prazo, mas permanecem entraves estruturais para o
crescimento no longo prazo.
Zona do Euro – Negociações políticas avançam, mas
faltam detalhes e implementação. Sem solução definitiva.
China – Desaceleração do crescimento econômico.
Países emergentes – Combate à inflação + redução da
demanda global afeta crescimento.
MUNDO: Baixo crescimento nos próximos anos.
(fonte: BACEN)
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22. Perspectivas para o mercado imobiliário
Projeções para 2012 – Mercado Internacional
Europa: PIB estabilizado, aumento de 0,2 a 0,4%
sobre 2011
EUA: Retomada do crescimento (2% sobre 2011)
BRICS: PIB médio cresce 6,0% ( variando de 2,7
a 8,3%)
(fonte: SECOVI SP)
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23. Perspectivas para o mercado imobiliário
UM OLHAR LÁ FORA
MIAMI: Demanda de brasileiros por imóveis acima de US$ 1M em
alta
Elite International Realty vendeu 110 imóveis em 2011 – Alta de
45%
(fonte: Folha de SP – 30.03.12)
10% dos imóveis negociados na Florida foi para estrangeiros
60% desses investidores estrangeiros são brasileiros
EUA: Preços em dólar estão 50% abaixo em relação a 2006
(fonte: O Estado de São Paulo – 30.03.12)
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24. Perspectivas para o mercado imobiliário
UM OLHAR LÁ FORA
O novo lar americano: 3 gerações, 1 teto
Arizona: A família Moura descobriu que morar juntos alivia as dores da recessão
(fonte: CNN Money, Abril 2012)
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25. Perspectivas para o mercado imobiliário
UM OLHAR LÁ FORA
=> Entre 2008 e 2010 houve um aumento de 15% no número
de residências compartilhadas por 3 gerações (EUA – Bureau do
Censo)
=> Cresce o retorno aos centros urbanos (revitalização)
(CNN Money – Abril 2012)
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26. Perspectivas para o mercado imobiliário
UM OLHAR LÁ FORA
Sam Zell compra 80% da paranaense THÁ
(fonte: Valor Econômico – 04.04.12)
Fundo dos Emirados Árabes paga US$ 2B por 5,63% da EBX
(fonte: O Estado de São Paulo – 27.03.12)
Berlim: chegada de profissionais e executivos
Construindo 3000 novos apartamentos no centro
Reforma total dos aeroportos (Tempelhof e Tegel)
Europacity, City West e SXBerlin – revitalizações sustentáveis
Novo aeroporto: BER
Novo centro economico de Adlershof, no sul da cidade.
(fonte: MIPIM News – 08.03.12)
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27. Perspectivas para o mercado imobiliário
UM OLHAR LÁ FORA
“Há 60% de chances da Europa ter uma leve recessão em 2012 e
voltar a crescer em 2013. Os 40% são de uma possível recessão
severa”.
“Imóveis novos e de alto nível continuarão a atrair investidores,
enquanto mercados secundários enfrentarão dificuldades e
liquidações”.
“Londres e Paris continuarão a ser mercados de alta liquidez para
estrangeiros, superando ações e inflação. Mercados recomendados
também incluem Finlandia e Luxemburgo”.
(Standard & Poor/IVG – 07.03.12 – MIPIM)
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28. Perspectivas para o mercado imobiliário
A INTERNET
DADOS
ATUALIZADOS
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29. Perspectivas para o mercado imobiliário
56% do processo de decisão da compra de um
imóvel é on-line (via Internet)
Nas classes A e B esse percentual sobe a para
mais de 60%
Fonte: Revista Setor Imobiliário, Jul12
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30. Perspectivas para o mercado imobiliário
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31. Perspectivas para o mercado imobiliário
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32. Perspectivas para o mercado imobiliário
SOUTH AMERICA INTERNET USERS AND POPULATION STATISTICS
SOUTH AMERICA Population % Pop. Internet Users, Penetration Growth % Users
REGION ( 2011 Est. ) of World 31-Dec-2011 (% Population) (2000-2011) of World
South America 400,067,694 5.8 % 173,090,775 43.3 % 1,111.1 % 7.6 %
Rest of World 6,529,987,460 94.2 % 2,094,142,967 32.1 % 504.0 % 92.4 %
WORLD TOTAL 6,930,055,154 100.0 % 2,267,233,742 32.7 % 528.1 % 100.0 %
NOTES: (1) Statistics for South America (SA) were updated for December 31, 2011. (2) Population is based on data contained in US Census Bureau. (3) The most recent
usage data comes mainly from figures published by Nielsen Online , ITU , Computer Industry Almanac, and trustworthy local sources. (4) Data on this site may be cited, giving
due credit and establishing an active link back to Internet World Stats . (5) For definitions and help, see the site surfing guide. Copyright © 2012, Miniwatts Marketing Group. All
rights reserved.
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33. Perspectivas para o mercado imobiliário
PORTUGUESE SPEAKING INTERNET USERS AND POPULATION STATISTICS
Population World Internet Users Penetration User Facebook
REGION
( 2011 Est. ) % Pop. 31-Dec-2011 (% Population) % World 31-Dec-11
Portuguese Speakers 253,947,594 3.7 % 86,639,843 34.1 % 3.8 % 39,993,620
Other Languages 6,676,107,560 96.3 % 2,180,593,899 32.6 % 96.2 % 759,098,540
WORLD TOTAL 6,930,055,154 100.0 % 2,267,233,742 32.7 % 100.0 % 799,092,160
NOTES: (1) Portuguese Speaking Internet Usage and Population Statistics were updated for December 31, 2011. (2) CLICK on each country or region name to see
individual detailed data. (3) For help and definitions see the site surfing guide . (4) The population numbers are based on data from the U.S. Census Bureau. (5) The
most recent user data comes mainly from figures published by Nielsen Online , by ITU , and other trustworthy local sources. (6) Data from the Internet World Stats site
may be cited, giving the due credit and establishing an active link back to Internet World Stats Copyright © 2012, Miniwatts Marketing Group. All rights reserved.
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34. Perspectivas para o mercado imobiliário
Considerações finais
Crescimento econômico brasileiro em 2012 será próximo do de 2011
Inflação brasileira será menor que em 2011 (convergência para centro da
meta)
Mercado busca equilíbrio entre oferta e demanda: acomodação de
preços
Novos projetos e melhor infraestrutura devem reduzir déficit
habitacional
Globalização é irreversível: é preciso ajustar-se ao mercado
internacional
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35. RECOMENDAÇÃO IMPORTANTE
SEJA UM CORRETOR GLOBAL !
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36. RECOMENDAÇÃO IMPORTANTE
Participe das comemorações dos 50 anos do
Sistema COFECI-CRECI!
ONDE: Em Brasília, DF - Centro de Convenções Ulysses
Guimarães
QUANDO: De 27 a 30 de Agosto, 2012
CONTATO: 61-3344 6270 - www.cimi.rec.br;
www.cinquentenario.com.br
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37. Muito obrigado!!
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